Расчет затрат на приобретение имущества с привлечением кредитного финансирования

Требуемая сумма заемных средств составляет 103 993 тыс. рублей. Проведенное исследование показало, что для финансирования данного проекта коммерческие банки готовы предоставить кредит под эффективную ставку в 16% годовых, при этом ежемесячный платеж составит 5 092 тыс. руб. График платежей по кредиту представлен в таблице 11.

Таблица 11. График платежей по кредиту

Согласно Постановлению Правительства РФ "О Классификации основных средств, включаемых в амортизационные группы" [7] приобретаемое оборудование попадает в четвертую группу имущества со сроком полезного использования свыше 5 лет до 7 лет. По учетной политике ООО “Вектор” срок амортизации приобретенного оборудования составит пять лет. В бухгалтерском и налоговом учете амортизация буде начисляться линейным способом. Отдельно стоит отметить, что амортизационные отчисления будут генерировать положительный денежный поток, уменьшая налог на прибыль, при условии прибыльности деятельности организации.

Стоимость приобретаемого имущества составляет 148 561 тыс. руб. с НДС, который равен 18%. На баланс предприятия оборудование будет принято по стоимости 125 899 тыс. рублей. При сроке амортизации в 5 лет ежемесячные амортизационные отчисления составят 2098 тыс. рублей. На эту же сумму уменьшится налогооблагаемая база налога на прибыль, соответственно ежемесячные отчисления по налогу на прибыль сократятся на 420 тыс. руб. при ставке налога на прибыль 20%. Налог на имущество начисляется исходя из процентной ставки 2.2%. В таблице 12 представлен график начисления амортизации и налога на имущество отдельно обозначен денежный поток, образующийся от уменьшения налогооблагаемой базы налога на прибыль.